Vad är en anställd aktieinköpsplan (ESPP) 8211 Skatteregler En av de mest kraftfulla fördelarna som ett börsföretag kan erbjuda sina medarbetare är möjligheten att köpa aktier i sig. Det finns flera sätt att göra detta, men kanske den enklaste metoden för aktieägarnas aktieägande finns i ett anställningsinköpsprogram (ESPP). Dessa planer ger en lämplig metod för anställda att köpa aktier i bolaget och förbättra sina kassaflöden eller nettovärden över tiden. Anställningsaktieplaner är i huvudsak en typ av avdragsplan för löneavdrag som gör att anställda kan köpa aktiebolag utan att behöva göra transaktionerna själva. Pengar tas automatiskt ut av alla deltagare och lönecheckar efter skatt varje betalningstid och uppkommer på ett spärrkonto tills det används för att regelbundet köpa aktier i bolaget, till exempel var sjätte månad. Dessa planer liknar andra typer av optionsoptionsplaner genom att de främjar anställdas äganderätt till företaget, men har inte många av de restriktioner som följer med mer formella optionsprogram. Dessutom är de utformade för att vara något mer flytande i naturen. Kvalificerade vs icke-kvalificerade ESPP kan vara kvalificerade eller icke kvalificerade. Kvalificerade planer är vanligare och måste följa reglerna i avsnitt 423 i Internal Revenue Code. Men kvalificerade ESPP bör inte förväxlas med kvalificerade pensionsplaner som växer uppskattat och omfattas av ERISA-regler. Deltagarna kan få intäkterna från dessa planer så snart kriterierna nedan är uppfyllda. De viktigaste egenskaperna hos kvalificerade ESPP är: Planen måste röstas in av majoriteten av aktieägarna någon gång under de 12 månader som föregår planberäkningsprojektets startdatum. Planen kan endast erbjudas företagets faktiska anställda (konsulter och oberoende entreprenörer kvalificerar sig inte). Även om vissa kategorier av arbetstagare kan uteslutas från planen (t. ex. de som har arbetat för företaget under mindre än ett eller två år), måste varje anställd som inte specifikt är utesluten på detta sätt i planen ha möjlighet att delta i planen. Anställda som äger mer än 5 av bolagets rösträtt får inte delta i planen. Lika rättigheter beviljas villkorligt för alla deltagare. Ingen anställd kan köpa mer än 25 000 aktier i planen under ett kalenderår. Erbjudande perioder får inte överstiga 27 månader. Rabatter på lagerinköp kan inte överstiga 15 av nuvarande pris. Icke-kvalificerade planer omfattas inte av dessa regler och begränsningar, förutom att de också måste godkännas av aktieägarna och styrelsen. Liksom deras icke-kvalificerade kusiner i pensionsplanen, såsom uppskjuten ersättning eller bonusplaner, kan de tillåta deltagande på diskriminerande grunder. De får emellertid inte någon gynnsam skattebehandling under några omständigheter. En undersökning 2011 av National Association of Stock Plan Professionals visade att 82 av företag som hade en ESPP använde en kvalificerad plan, medan endast 24 använde en icke-kvalificerad plan. De återstående sektionerna i den här artikeln kommer endast att fokusera på kvalificerade ESPP, utom när icke-kvalificerade planer nämns specifikt. Hur ESPP fungerar Trots skillnaderna är både kvalificerade och icke-kvalificerade ESPPs i grunden likartade i design. Alla planer består av en erbjudandeperiod som börjar på en specifik dag som kallas erbjudandedatum. Inom erbjudandeperioden finns det vanligen flera köpperioder som slutar i inköpsdatum. Till exempel kan en erbjudandeperiod börja med ett datum för erbjudande den 1 januari och sedan ha nio köpperioder som varar i tre månader vardera. Erbjudandeperioden löper då i slutet av 27 månader. Under den tiden skulle arbetstagarna välja att ta ett visst belopp ur sina lönecheckar (de flesta arbetsgivare lägger en gräns på ca 10 av efterlön) som då skulle användas för att köpa bolagets aktier på varje inköpsdatum inom erbjudandeperioden . Därför skulle anställda som deltog i en hel erbjudandeperiod göra nio separata inköp av aktier. Varje arbetsgivare sätter sin egen policy om sin anställdas förmåga att ta ut pengar under inköpsperioder och öka eller minska nivån på sina bidrag till planen. Och medan de flesta ESPP erbjuder antingen den automatiska prisrabatten eller återkallningsfunktionen (eller båda), finns det inget IRS-krav för detta. ESPP kan erbjuda en prisfördel för anställda på två olika sätt: Inbyggd rabatt. De flesta ESPP ger anställda en automatisk rabatt på aktiekursen för alla sina inköp, till exempel 10 eller 15. Detta skapar en omedelbar vinst för alla deltagare vid inköpstillfället. Lookback provision. Denna bestämmelse tillåter planen att köpa beståndet på inköpsdatumet till antingen slutkursen på beståndet på inköpsdatumet eller det ursprungliga erbjudandedatumet, vilket som är lägre. Självklart kan detta göra en stor skillnad i den vinst som anställda inser från sina planer. Om aktiebolaget stängde till 15 på det ursprungliga erbjudandet och handlas till 40 när marknaden stänger på inköpsdatumet, kan planen köpa aktierna till sitt pris för datum ndash eller snarare till den diskonterade procentsatsen av det priset, om planen erbjuder båda fördelar (vilket vanligtvis är fallet). Därför skulle en anställd kunna få beståndet till 12,75 i detta scenario om planen också erbjöd en 15 inbyggd rabatt. Vissa planer har fler än ett erbjudande schema samtidigt, men anställda är i allmänhet undantagna från att delta i mer än ett schema åt gången. Antal aktier tillgängliga för deltagare Det finns också en ytterligare bestämmelse till 25 000 års gräns för inköp, detta belopp divideras med slutkursen på erbjudandedagen och kvoten blir då det maximala antal aktier som en deltagare kan köpa för det året , oavsett om priset stiger eller faller efteråt. ABC Company skapar till exempel en ESPP, och aktierna stänger klockan 18.42 på erbjudandedagen den 1 januari. Genom att dela 18,42 till 25,000, dras det ut att 1,357,22 aktier kan köpas det året av varje deltagare. Detta nummer är nu inställt och kan inte ändras, oavsett hur priset fluktuerar för resten av året. Denna beräkning använder också det faktiska marknadspriset och inte det diskonterade priset, vilket innebär att en anställd i planen skulle kunna köpa 1,357,22 aktier till 15,66 per aktie om 15 rabatt tillämpades, vilket ger deltagaren 21 254 aktier. Men det skulle vara årets gräns, även om det här är mindre än gränsen på 25 000 eftersom beräkningen inte påverkar rabatten. Reflexfunktionen kan effektivt minska värdet på planen för deltagare när aktiekursen minskar från erbjudandedatumet, eftersom den här funktionen endast avser pris, inte antal aktier som kan köpas. Om aktiekursen sjunker under året från 18.42 till 7.08, tillåter inte deltagarna att köpa fler aktier factoring i lägre pris. Därför kan deltagare som väntar på att köpa aktien när den är 7,08, få 1,357,22 aktier för endast 9 609 (7,08 x 1,357,22), men de kan inte köpa 25 000 aktier av aktier till 7,08 för att få 3,531 aktier för det året. Skattebehandling av ESPP Det finns två typer av aktieförsäljning som kan göras från en kvalificerad ESPP. Den ena är en kvalificerad disposition som beviljas gynnsam skattebehandling enligt skattekoden. Den andra är en diskvalificerad disposition, vilket inte är det. Kvalificerade dispositioner måste uppfylla två nyckelkriterier: Beståndet måste ha hållits minst ett år från inköpsdatum. Beståndet måste ha hållits minst två år från erbjudandedatumet. Om dessa villkor är uppfyllda redovisas rabatten som deltagaren erhållit från köpeskillingen som ordinarie inkomst och eventuell övertagande vinst mellan köpeskillingen och försäljningspriset anses vara en realisationsvinst. Diskvalificerade dispositioner å andra sidan kräver att spridningen mellan aktiekursens slutkurs på inköpsdagen (oavsett huruvida det finns en återköpsperiod) och inköpspriset, factoring i rabatten, räknas som ordinarie inkomst. En kvalificerad disposition Till exempel köpte Jeremy lager i sin ESPP den 23 mars 2012. Aktien stängde kl. 11.16 på leveransdatum den 1 januari och 18.65 på inköpsdatumet den 30 juni. Planen ger honom 15 rabatt, vilket ger honom ett faktiskt köpeskilling på 9,49 (85 av 11,16 via återbetalningsavgiften). Han måste hålla sin aktie åtminstone till den 24 mars 2014 för att detta ska vara en kvalificerad disposition. Om han gör det och säljer beståndet i april 2014 till 22,71, redovisas endast det diskonterade beloppet 1,67 per aktie (11,16 x 15) som ordinarie inkomst. Skillnaden mellan det faktiska obeskattade marknadspriset och försäljningspriset räknas som en långsiktig vinst eller förlust. Jeremy kommer därför att ha en långsiktig vinst på 11,55 per aktie (22,71 minus 11,16). En diskvalificerad disposition Om däremot Jeremy skulle sälja beståndet innan innehavsperioden löpte ut, skulle han erkänna 9,16 som vanlig inkomst (18,65 minus det diskonterade köpeskillingen på 9,49). Marknadspriset på inköpsdagen (18,65) blir då kostnadsbasen för försäljningen. I det här fallet kommer de återstående 4,06 av försäljningsvinsterna (försäljningspris på 22,71 minus marknadspriset vid inköp av 18,65) att beskattas som en lång eller kortfristig realisationsvinst beroende på längden på hans innehavstid. Detta gäller även om aktiekursen sjunker innan han kan sälja den. Om han säljer aktien för 7,55 måste han fortfarande erkänna 9,16 som vanlig inkomst, även om han delvis kan kompensera detta med en lång eller kortfristig kapitalförlust på 1,94 (9,49 minus 7,55). Arbetsgivare redovisar vanligtvis vanliga inkomster som realiseras från ESPP på employeersquos W-2-formuläret. Om arbetsgivaren inte gör det, måste arbetstagaren anmäla det separat på formulär 1040. Inköpsinformationen från ESPP rapporteras på formulär 3922. Som vanligtvis tillhandahålls av arbetsgivaren efter inköpsdatumet. Vinster och förluster redovisas på Form 8949 och transporteras sedan till Schedule D. Fördelar med ESPP De fördelar som ESPP erbjuder erbjuder överstiger vanligtvis nackdelarna. Några av de viktigaste fördelar som dessa planer ger, är: Anställd motivation och retention Skatteavskrivningar för arbetsgivare (liknar de avdrag som arbetsgivare får för finansiering och administration av pensionsplaner) Relativt billigt och enkelt förvaltningsförmåga Möjlighet att öka ersättning för anställda som ska vara delfinansierad av ökning av priset på bolagets lager utan socialförsäkring eller Medicare skatteavdrag för anställdas bidrag till planen (endast kvalificerade planer) Inget krav på att anställda ska fatta komplexa investeringsbeslut i de flesta fall (även om tidpunkten kan vara ett problem) enda verklig nackdel som ESPP kan utgöra är att de kan leda till att anställda som deltar i långa perioder och håller fast på sina aktier för att bli överviktiga med sina aktiebolag i sina investeringsportföljer. Detta kan undvikas genom att periodvis sälja aktier och omfördela intäkterna till andra investeringsfordon eller tillgångar. Final Word ESPP kan ge anställda ett vanligt sätt att öka sin inkomst över tiden, särskilt när companyrsquos-aktien är i en uptrend. ESPPs vädjar också till anställda eftersom de inte behöver det lager som är inköpt i dem som ska hållas till pensionering, vilket gör det möjligt för anställda att ta emot intäkterna från försäljningen av deras lager på åtminstone semi-regelbunden basis inom en relativt kort period av tid, samtidigt som man utnyttjar långsiktig kapitalvinstbehandling. För mer information om anställningsbeställningsplaner och hur de fungerar, kontakta din mäklare eller personalavdelning. Mark Cussen, CFP, CMFC har 17 års erfarenhet inom finansbranschen och har arbetat som börsmäklare, finansiell planerare, inkomstskattberedare, försäkringsagent och låneansvarig. Han är nu en heltid ekonomisk författare när han inte är på rotation gör ekonomisk planering för militären. Han har skrivit flera artiklar för flera finansiella webbplatser som Investopedia och Bankaholic, och är en av de utvalda författarna för avsnittet Money and Personal Finance i eHow. Under sin fritid brukar Mark surfa på nätet, laga mat, filmer och tv, kyrkans aktiviteter och spela ultimata frisbee med vänner. Han är också en ivrig KU-basketfläkt och modelltågentusiast, och tar nu klasser för att lära sig att handla aktier och derivat effektivt. I ditt diskvalificerade dispositionsexempel anger du marknadspriset på inköpsdagen (18,65) blir kostnadsbasen för försäljningen. Men då i slutet av exemplet för en avtagande marknad vid beräkning av kapitalförlust för försäljningen använder du det diskonterade köpeskillingen (9,49) som utgångspunkt. Shouldn8217t är kapitalförlusten 11,10 (18,65 minus 7,55) John Lau CFP, CPA Mark, tack för den här artikeln. Re: Skattebehandling 8211 Jag har en annan tolkning än ditt exempel: I en kvalificerad disposition redovisar optionsinnehavaren INGEN ordinarie inkomst i försäljningsåret om det är en kvalificerad disposition. Eventuell vinst eller förlust beskattas som långfristig vinst eller förlust. Men i en diskvalificerad disposition8230 IRC. I sek 422 föreskrivs att optionsinnehavaren skulle redovisa ordinarie ersättningsinkomst vid dispositionsdagen till den minsta av följande: a. skillnaden mellan det verkliga marknadsvärdet på aktierna på utövningsdagen och lösenpriset (dvs. 11.16-9.49 eller 1.67), och b. skillnaden mellan det mottagna beloppet i dispositionen (dvs 22,71) och lösenpriset (dvs 9,49) eller 13,22. Eftersom 1,67 är lägre än 13,22 kommer den vanliga kompensationsinkomstdelen av vinsten att vara 1,67 och balansräkningen är realisationsvinst. Vänligen dela dina tankar om detta. Tack. Matthew van Eerde I Jeremy8217s 8220qualifying disposition example8221 erbjuds datum den 1 januari 2012 och inköpsdatumet är 23 mars 2012. Posten säger att Jeremy måste vänta till 24 mars 2014 för en kvalificerad disposition. Detta är inte korrekt. Två villkor måste uppfyllas: 1. Beståndet måste hållas minst ett år från det inköpsdatum som detta kommer att uppfyllas från och med den 24 mars 2013. 2. Beståndet måste hållas minst två år från erbjudandedatumet, detta kommer att uppfyllas börjar den 2 januari 2014. Så Jeremy måste bara vänta till 2 januari 2014, inte den 24 mars 2014. Varför säger du Jan 2, 2014 En tvåårsperiod som börjar den 1 januari 2012 är klar den 31 december 2013.Trading Plan 8211 exempel mallnedladdning För icke-TJS-användare, se följande kampanjvideoklipp8230 Nedan följande utdrag, you8217ll hitta ett exempel handelsplanmall. Den bör användas som en guide för vilken typ av information som du kanske vill inkludera i din egen detaljerade handelsplan. Emellertid bör var och en av följande avsnitt behandlas i någon form. En handelsplan kan vara så enkel eller så komplex som du vill ha (eller behöver) den vara. Självklart, om it8217 är för enkelt, kanske du inte har tillräckligt med information för att framgångsrikt genomföra nyckelpunkter, regler (andor) strategier under varje handelssession. Omvänt, om it8217s är för komplex, kan det hända att det är svårt att hålla fast vid och försvaga att använda det helt och hållet. Huvudpunkten i en handelsplan är att hålla dig lugn och avslappnad under en handel, eftersom allt tänkande borde ha gjorts före din inresa 8211 inte under din handel. Professionella handlare är avslappnade och sammansatta när de handlar. Amatörer är nervösa inför handeln och hänsynslös under handeln. Håll din handelsplan dynamisk Ändra den (endast) när din erfarenhet och kunskap om marknaderna (växer) och din handelsverksamhet amp data analys berättar att du gör so8230 men aldrig under en handel eller handelssession När din handelsplan är klar, you8217ll hitta att handeln blir mer objektiv, du kommer att bli mindre känslomässig och dina affärer blir mer selektiva. Det kommer att lägga till struktur och organisation till varje handelssession. Det kommer att vara din allierade när man arbetar med oväntade rörelser på marknaden, snarare än att fatta obehöriga beslut när en handel inte går som förväntat. Behålla den klassiska marknaden som säger, 8220Plan Din handel och handel med din plan.8221 Handelsplanmall Klicka på bilden för att ladda ner (det här är en Microsoft Word-mall). Klicka för att ladda ner mall gtgt Close-template Exempel Trading Plan Jag har insett att Trading är ett av de mest utmanande och givande yrkena på jorden. Jag välkomnar utmaningen, och genom: utbildning, konsistensförstärkning, en specifik handelsplan, korrekt tänkesätt och rätt verktyg, kommer jag att övervinna utmaningarna och lyckas och lyckas i den finansiella handelsarenan. Detta kommer att tillåta mig att styra min egen väg och öde utan att behöva förlita mig på någon annan för mitt välbefinnande. Vad är min Approach: Min inledande strategi är att dra nytta av kortsiktiga trender på Equity-marknaden, medan du använder den dagliga (diagram) tidsramen för att söka efter potentiella 8220Swing8221-affärer som kommer att hållas för en till några dagar, eventuellt veckor eller tills trenden är avslutad eller mitt målmål har uppnåtts. När jag hittat konsekvens i denna mindre frekventa tidsram, kommer jag att försöka att duplicera min framgång på de mer frekventa intradag-tidsramarna. Månadsvis 8211 För att aldrig låta ett 8216planned8217 passera. Att följa min handelsplan utan reservation. Planera att slå 8220singles amp doubles8221, vet att 8220home-runs8221 kommer över tiden. Håll konsekvent Årlig 8211 För att ständigt öka min riskbelopp när mina data säger att det är lämpligt att göra det. Att fortsätta lära mig genom mina dagliga aktiviteter att vara på marknaden och genom fortsatt utbildning. För att hålla handelskostnader till ett minimum. Att se en stadigt stigande kapitalkurva Långsiktigt 8211 Att handla för livet Att ha flera konton 8211 En för inkomst via Day trading, en för Wealth via Swing trading. Detta gör det möjligt för mig att slutligen bygga upp ett pensionskonto där jag kan handla inom en Roth 401K-plan. Vilka är mina mål: Att vara en trend-näringsidkare, jag kommer att sträva efter att uppnå inte mindre än en 50-win-procent, med ett totalt vinstförhållande på inte mindre än 1,5. Vilka marknader kommer jag att handla om: Jag kommer bara att fokusera på aktiemarknaden för nu, men kommer se till att duplicera framgångar på andra marknadsområden när min tid möjliggör större handelsfrekvens. Vilka tidsramar ska jag handla: Dagliga inställningar (endast) under min första handelsfas. Vilka inställningar ska jag handla: Jag kommer att söka efter följande två konfigurationer av 8220trend8221: 1) BasingBreakout nära 20ma, 2) Dra tillbaka till mindre stöd eller vid 20ma. Alla beställningar kommer att vara begränsade order till Ask priset när en handelsbekräftelse har uppnåtts. Om mitt hela delparti inte genomfördes kommer jag att försöka lägga till likviditet genom att köpa resterande aktier till det aktuella budpriset. Var kommer jag att placera mina stopp: Mina stop-loss-priser kommer alltid att bestämmas före inträde, och kommer att ligga på logiska viktiga svängpunkter på diagrammet som I8217m handlar om. Exit ta vinst (andor) trail-stop regler: Halvvinsten kommer att nås nära en förutbestämd punkt av stödresistans, vilket måste representera ett 2: 1 rewardrisk-förhållande. Slutlig vinst kommer att tas efter en bekräftelse på slutet av den aktuella trenden (från inträde) om inte det slutliga målet har uppnåtts först. Riskhanteringsregler: Min handelsrisk (1R) kommer att vara 1 av nuvarande (dagjusterat) handelskapital. Jag kommer inte att ha mer än 4R i fara vid någon tidpunkt. Förmarknadsaktiviteter, eller rutin: Logga in på handelsplattform. Granska indexkartor för kortsiktig bias. Använd Yahoo Finance för att granska resultatrapporter och logga in på Trade Ideas-skanner för nya handelsmöjligheter. Load potentiella affärer i långa och korta tittarlistor. Ange varningar nära inträdespunkter. Postmarknadsaktiviteter, eller rutin: Uppdatera TJS Journal. Ta skärmdumpar av stängda affärer och hyperlänk till motsvarande handelsjournalspost. Granska alla öppna affärer för eventuell nästa dagsåtgärd. Granska alla stängda affärer för att avgöra om planen följdes (eller inte). Markera SPY och Q8217s diagram för nästa dag förskjutning. Clean-up trading plattform. Vilka verktyg ska jag använda för mitt handelsföretag: Falcon Trading Datorer 8211 handelsdatorn Super Trader Pro 8211 kartläggningsplattform Yahoo Finance. Trade Ideas 8211 skanningsprogram och möjligheter Trading Journal Spreadsheet (TJS) Elite. trade recordingtracking journal Granska noterna och skärmdumparna för varje handel 5-8 dagar efter stängning och trots allt har biaser och känslor minskat. Skriv anteckningar i tidskriftsavdelningarna i TJS om hur framtida avrättningar, förvaltning och utgångar kan förbättras. Kontrollera varje vecka, TJS Tracking Sheet, för att se vilka underkategorier som ger positiv förväntad tid (med frekvens). Ändra 8216plan8217 enligt uppdaterad information. Läs en ny handelsbok en månad från min valda grupp av handels mentorsförfattare. Delta i två seminarier konferenser ett år när mina utvalda trading mentorsauthorseducators kommer att undervisa eller sända. Discipline amp Mindset noteringar: Jag kommer att följa (5) Grundläggande Sanningar amp 8220Trader8221 Mindset, från författaren Mark Douglas av 8220Trading i Zone8221. 8220Anything8221 kan hända Jag behöver inte veta vad som ska hända för att tjäna pengar. Det finns en slumpmässig fördelning mellan vinstförluster för en given variabel som definierar en kant. En kant är inget annat än en indikation på en högre sannolikhet att en sak händer över en annan. Varje ögonblick på marknaden är unik. Mina Gyllene Regler (andor) Trading Commandments: Jag kommer att vara disciplinerad varje dag, och i varje handel. Jag kommer att vara min egen handel 8220self8221, aldrig trading another8217s plan. Jag älskar att ta små förluster. Jag kommer alltid att tjäna rätten att handla större. Jag är inte beroende av handel bara för att se vad som händer. Jag kommer bara att handla höga belöningsinställningar som har sannolikheten till deras fördel. Jag kommer att bli en murare 8211 som gör samma typ av handel om och om igen. När jag hittat en installation, tvekar jag inte en gång i en handel, analyserar jag inte över. Jag kommer alltid att hålla en detaljerad handelsloggbok och kommer att agera på vad det berättar för mig. Allt jag gör kommer att vara för framgången för mitt företag. Detta är ett levande dokument8230 Det kan ändras när min erfarenhet ökar, och andor min kunskap om marknaderna ökar. Klicka för att visa exempel gtgt Stäng - Handelsplan ExempelStock Market Activity Realtid efter timmar Förhandsmarknadsnyheter Flash Quote Sammanfattning Citat Interaktiva tabeller Standardinställning Observera att när du väljer ditt val kommer det att gälla alla framtida besök på NASDAQ. Om du, när som helst, är intresserad av att återgå till standardinställningarna, välj Standardinställning ovan. Om du har några frågor eller stöter på några problem med att ändra standardinställningarna, vänligen maila isfeedbacknasdaq. Vänligen bekräfta ditt val: Du har valt att ändra standardinställningen för Quotes Search. Detta kommer nu att bli din standardmålsida om du inte ändrar din konfiguration igen, eller du tar bort dina cookies. Är du säker på att du vill ändra dina inställningar Vi har en tjänst att fråga Vänligen inaktivera din annons blockerare (eller uppdatera dina inställningar för att säkerställa att javascript och cookies är aktiverade) så att vi kan fortsätta att förse dig med de förstklassiga marknadsnyheterna och data du har kommit att förvänta oss från oss.
No comments:
Post a Comment