Nivå 2 option handel

Vad betyder nivå 2 Nivå 2 är en abonnemangsbaserad tjänst som ger realtids tillgång till NASDAQs orderbok bestående av prisnoteringar från marknadsmäklare registrerade i alla NASDAQ-listade och OTC Bulletin Board-värdepapper. Nivå 2-fönstret visar budpriser och storlekar på vänster sida och fråga priser och storlekar på höger sida. BREAKING DOWN Nivå 2 Nivå 2 ger användaren ett djup av prisinformation. Detta innebär alla tillgängliga priser som marknadsförare och elektroniska kommunikationsnät (ECN) lägger ut. Medan nivå 1 endast ger det bästa eller de bästa bud - och frågepriserna, visar nivå 2 också utbudet och efterfrågan på prisnivåerna över eller utanför det nationella priset för bäst bud (NBBO). Detta ger användaren en visuell visning av prisintervallet och tillhörande likviditet på varje prisnivå. Med den här informationen kan en näringsidkare bestämma inträde och eller utgångspunkter som säkerställer likviditeten som behövs för att slutföra handeln. Nuancer av nivå 2-användare måste vara försiktiga för att inte anta att prisrörelsen på nivå 2 är en faktisk reflektion av de affärer som spelar in. Det är klokt att ta med tid och försäljningsfönstret för att observera var handel görs. Nivå 2 är bara en visning av tillgängligt pris och likviditet. Det här är en viktig skillnad eftersom högfrekventa handelsprogram ofta anpassar nivå 2-bud och frågar priserna våldsamt för att skaka träden och panik tillskådare trots bristen på handel som faktiskt händer i tid och försäljning. Detta är mycket vanligt i momentumlagren. Reservera och dolda beställningar Många ECNs erbjuder möjligheten för handlare att skicka reservorder och dolda order. En reservorder består av ett pris och en visningsstorlek tillsammans med den faktiska storleken. Denna order visar endast den specifika bildstorleken på nivå 2, eftersom den döljer den verkliga totala storleken på beställningen. Till exempel kan en näringsidkare vilja sälja 10 000 aktier i XYZ-aktien klockan 22.10, medan aktien handlas till ett bud på 22,05 med 500 aktier och en fråga om 22,10 med 100 aktier som visas. Om näringsidkaren faktiskt skickade de 10 000 aktierna att sälja på frågorna klockan 22.10 skulle det skämma bort budgivarna klockan 22.05. Budgivarna antar att säljaren är desperat och kommer att sänka sina bud lägre för att få ett bättre pris. Genom att posta en reservorder för att sälja 10 000 aktier med endast 100 aktier som visas kl 22.10, underlättar näringsidkaren uppfattningen om begränsat utbud på frågan. Oroliga köpare rusar in för att köpa aktierna klockan 22.10, förutsatt att priset kommer att öka på efterfrågan. Handeln är fylld i 100-aktie-inkrement upp till hela 10 000 aktier innan den upptar och går högre. Dolda order fungerar på samma sätt men är osynliga på nivå 2, vilket möjliggör mer utrymme för att bestämma priserna. Det bästa sättet att avgöra om reserv eller dolda order är fyllda är att kontrollera tid och försäljning för handel till angivna priser. Leveransnivåer hos Options Brokers I den tidigare artikeln i den här handboken diskuterade vi vikten av att välja rätt online-alternativmäklare . Att registrera dig hos en mäklare är ett nödvändigt steg du måste ta innan du faktiskt kan börja handla alternativ, och det är inte alltid särskilt enkelt. För det första kan det vara svårt att bestämma vilken som är rätt för dig på grund av det stora utbudet av dem som finns. När du väl har valt en lämplig alternativmäklare för dina krav, måste du normalt gå igenom en ganska lång godkännandeprocess innan ditt konto öppnas och är redo att användas. Du måste gå igenom denna process så att din mäklare kan utföra en riskbedömning och bestämma vilken handelsnivå eller godkännandenivå du ska tilldelas. Handel alternativ är inte så enkelt som bara logga in med en mäklare och sedan göra vad som helst som du vill att riskerna i vissa affärer och strategier innebär att mäklare måste vara ansvariga och bara tillåta individer att göra affärer som passar dem. Till exempel skulle en komplett nybörjare med en liten mängd startkapital inte tillåtas att börja använda komplexa strategier med obegränsad riskexponering. Handelsnivåer är i huvudsak hur mäklare kontrollerar den nivå av risk som deras kunder och sig själva utsätts för. På denna sida förklarar vi dessa nivåer mer detaljerat och omfattar följande: Syftet med handelsnivån Hur tradingnivåer tilldelas Vad varje handelsnivå gör att du kan öka din handelsnivå. Innehåll Snabblänkar Rekommenderade alternativ Mäklare Läs recension Besök Mäklare Läs recension Besök Mäklare Läs Översyn Besök Mäklare Läs recension Besök Mäklare Läs recension Besök Mäklare Handelsnivån Syftet med handelsnivåer, även känt som godkännandenivåer, är i huvudsak att tillhandahålla en form av skydd för både mäklare och kund. Optionsmäklare är reglerade och har en plikt att se upp för sina kunders bästa, vilket ger dem en form av skyldighet att se till att deras kunder endast tar risker där de har tillräcklig erfarenhet och medel för. Det är inte helt ovanligt för investerare och handlare att anställa strategier med hög risk när de verkligen inte vet vad de gör och inte har den nödvändiga kapitalen. Om sakerna går hemskt fel är mäklaren potentiellt ansvarig, så de bedömer sina kunder och tilldelar dem handelsnivåer så att de bara kan utföra transaktioner som står i proportion till deras erfarenhet och finansiering. Genom att göra detta är både kunden och mäklaren skyddad mot alltför stor exponering för risker. Hur handelsnivån tilldelas När du registrerar dig hos en optionsmäklare, måste du normalt ge detaljerad information om dina finanser och tidigare investeringar som du har gjort. Du kommer vanligtvis att ställas en rad frågor som hjälper mäklaren att förstå din kunskapsnivå och risk tolerans. Din ansökan kommer då att granskas av överensstämmelseavdelningen och de kommer att avgöra vilken handelsnivå du ska tilldelas utifrån den information du har lämnat. I vissa fall kan du behöva verifiera vissa aspekter av din ansökan. I huvudsak handlar mäklare om två huvudfaktorer när du tilldelar dig din första handelsnivå: din relevanta erfarenhet och din övergripande ekonomiska ställning. Erfarna investerare som kan visa att de har en gedigen kunskap om alternativhandel kommer vanligtvis att tilldelas en högre nivå eftersom det antas att de vet vad de gör. De med en hög nettovärde eller en stor mängd startkapital kommer också att få en hög handelsnivå också. Det finns ingen standardiserad formel för att beräkna vilken nivå som tilldelas, och kriterierna kan ändras från en mäklare till en annan. Vad varje handelsnivå tillåter De flesta alternativa mäklare tilldelar handelsnivåer från 1 till 5 med 1 som lägst och 5 är högst. En näringsidkare med låg handelsnivå kommer att vara ganska begränsad i de strategier de kan använda, medan en med högst kommer att kunna göra ganska mycket vad han vill. På samma sätt som mäklare alla har egna metoder för att tilldela handelsnivåer, har de vanligtvis också lite olika sätt att klassificera handelsstrategier. På grund av detta finns det ingen definitiv lista över vilka strategier varje handelsnivå tillåter vid varje mäklare det här är något som du måste ta reda på direkt från din optionsmäklare. Vi kan dock ge en grov uppfattning om vad du vanligtvis kan göra på varje nivå. Med en handelsnivå på 1 kommer du förmodligen bara att kunna köpa och skriva alternativ där du har en motsvarande position i den underliggande säkerheten. Om du till exempel ägde aktier i Company X så skulle du kunna lägga ett köp för att öppna order för säljalternativ på Company X-aktien. Detta skulle ge dig rätt att sälja ditt lager till ett överenskommet strejkpris och den enda extra risken du skulle bli utsatt för är hur mycket pengar det kostar att använda dessa alternativ. Du skulle också kunna placera en försäljning för att öppna order på köpoptioner på aktie X, vilket ger någon annan rätt att köpa ditt lager till ett överenskommet pris. Även om du tekniskt skulle göra en förlust om Company X-aktien gick upp i pris och du var tvungen att sälja den under marknadsvärdet, finns det ingen ytterligare exponeringsrisk eftersom du redan äger beståndet. En handelsnivå på 2 skulle normalt låta dig också köpa köpoptioner och säljoptioner utan att ha en motsvarande position i den underliggande säkerheten. Du skulle bara kunna köpa optionsavtal om du hade pengar för att göra det vilket betyder att det inte finns någon stor risk. Värsta scenariot är att kontrakten upphör att vara värdelösa och du förlorar investerade medel, men du kunde inte förlora mer än ditt första köp. Denna handelsnivå är oftast den lägsta som tilldelats. Handelsnivå 3 skulle normalt tillåta skrivning av alternativ för att skapa debitsspridningar. Debtsspridningar är optionsspridningar som kräver en förskotts kostnad och dina förluster är vanligtvis begränsade till den uppgående kostnaden. Även om debetspread innefattar skrivalternativ utan motsvarande position i den underliggande säkerheten begränsas förlusterna genom att ha flera positioner på optionsavtal baserat på samma underliggande säkerhet. Till exempel kan du skapa en debetspread genom att skriva köpoptioner på ett visst lager och köpa köpoptioner på samma lager. Återigen är det inte en stor risk som är förknippad med dessa affärer, men den högre handelsnivån krävs på grund av de ytterligare komplexiteterna för att skapa spreads. För att skapa kreditspridningar, där du får en kredit i förskott och utsätts för framtida förluster om spridningen inte fungerar som planerat, skulle du normalt behöva ett konto med handelsnivå 4. Det beror på att potentiella förluster är svårare att beräkna. Handelsnivå 5, som är högst, skulle i grunden ge dig friheten att göra vad du önskar. Du skulle emellertid vanligtvis behöva ha en betydande mängd alternativmarginal i ditt konto. Öka din handelsnivå Det finns inget specifikt sätt att garantera en ökad handelsnivå med din mäklare. Vissa mäklare kan granska ditt konto regelbundet och automatiskt öka det vid behov, men det är ganska sällsynt. Du skulle vanligtvis behöva kontakta din mäklare direkt och begära en uppgradering, men det skulle helt och hållet vara ditt mäklarfirma. Om du hade en solid handelshistoria med dem och en rimlig summa pengar på konto så skulle du förmodligen stå en bra chans att bli uppgraderad. Options Konton Handelsnivåer Alternativ Konton Handelsnivåer - Introduktion Det allra första som står i vägen för En nybörjare till optionshandel är den långa riskfyllnadsformuläret som måste fyllas i när man öppnar ett alternativkonto. När formuläret är fyllt i och kontot påbörjades, är de vanligtvis hälsade med den chockerande och frustrerande insikten att de inte kan utföra de flesta sexiga alternativstrategierna som de har lärt sig på grund av otillräcklig handelsnivå eller godkännandenivå. Vad exakt är handelskurser för handelskonton Vad är syftet med handelsnivåer, hur är de bestämda och hur kan du öka din handelsnivå? Alternativ Konton Trading Nivåer - Syfte Syftet med handelsnivåer i options trading konton är helt enkelt att kontrollera risken för handlare utföra högriskhandel utan tillräcklig erfarenhet och finansiering. Derivathandel, till exempel optionshandel, har blivit klandrat av många som hävdade att de inte förstod de risker de gjorde när de brändes. När sådana alternativ handlar om att handlarna pekar på sina mäklare för att de ska kunna ta större risk så är de kvalificerade eller erfarna att göra det, alternativmäklare hamnar i trubbel med myndigheterna. Som sådan har alla optionsmäklare sedan startat en riskbedömning av alla nya kontohavare för att bestämma hur mycket risk de är lämpliga att genomföra och eftersom olika alternativstrategier har olika risknivåer skapades handelsnivåer baserat på den relativa risk för varje klass av alternativstrategier. Faktum är att handelspolitiken för optionskonton är en politik som inte bara skyddar nya kontoinnehavare från risk utan även alternativmäklare från rättstvister från missnöjda optionshandlare. Alternativ Konton Trading Nivåer Alternativ mäklare klassificera klassificering av alla alternativkonton i en av fem nivåer som du kan se på bilden ovan. Fler omfattande optionsmäklare som Optionsxpress har nivå 0 för handel med aktier och medel bara samt en nivå -1 för avstängda konton. Varje alternativmäklare kan ha lite olika sätt att klassificera ett konto och vilken typ av strategier som tillåts. Vi kommer att gå in på några av de vanligaste rutinerna här. Du bör konsultera dina alternativmäklare om de specifika kriterier som de använder. Alternativ Konton Trading Level 1 Trading Level 1 tillåter dig typiskt att utföra handlingsstrategin för täckt samtal och skyddsåtgärder. Båda optionsstrategierna är mer av en säkringsstrategi snarare än spekulativ i naturen, eftersom sådana alternativstrategier kräver att alternativhandlaren äger den underliggande aktien. Ett täckt samtal är när du skriver ut ur köpoptionsalternativen på aktier som du äger för att säkra mot en liten nedgång i priset på det underliggande lagret och en skyddande uppsättning är när du köper köpoptioner som skydd för aktier som du äger. På den här nivån kan optionshandlare inte köpa köpoptioner eller säljoptioner utan att först ha innehav av underliggande lager. Alternativ Konton Trading Nivå 2 På handelsnivå 2 kan du köpa köpoptioner eller säljalternativ utöver vad Trading Level 1 tillåter dig att göra. Detta är nivån mest nybörjare till alternativ handel börjar på. På den här nivån kan alternativhandlare bara utföra enkla riktpekulationer genom att köpa köpoptioner eller säljalternativ utan att flexibiliteten är att skriva dem eller använda dem som en del av en spridning. Risken är därför begränsad till hur mycket pengar som läggs på att köpa alternativen. Alternativ Konton Trading Level 3 Handelsnivå 3 låter dig handla debitsspridningar utöver allt som nivå 1 och 2 tillåter. Debtsspridningar är alternativstrategier som du faktiskt behöver betala kontant för att ta på sig medan kreditspridningar ger dig pengar för att sätta på dem. Ett exempel på betalningsspridning är Bull Call Spread där du skriver ett ur valet av köpoptioner på de köpalternativ du köpt. Debetspridningar består vanligtvis av både långa och korta alternativ. Risken är begränsad till hur mycket pengar som betalas för att sätta på spridningen. Trots att risken är begränsad i den meningen är det mycket mer komplicerat än enkla köpoptioner och köpoptioner köper och kräver mer kunskap hos den alternativa näringsidkaren. Valutakonto Trading Level 4 Trading Level 4 låter dig lägga på kreditspreadar som sätter pengar i ditt konto när de utförs. Ett exempel på en sådan alternativstrategi är Short Butterfly Spread. Sådana alternativstrategier är inte bara mycket komplexa att genomföra och exakta potentiella förluster kan vara komplexa att beräkna för nybörjare också, vilket leder till oväntade förlustmängder. Alternativ Konton Handelsnivå 5 Handelsnivå 5 låter dig skriva samtalsalternativ utan att först inneha det underliggande lagret. Här får du spela banker till andra köpmän som spekulerar genom köp och köpoptioner. Sådana positioner exponerar dig igen till obegränsad risk vilket innebär att förluster ackumuleras i obestämd tid när sakerna blir dåliga. Så här förlorar en hel del nybörjareoptionshandlare en förmögenhet och bör endast utföras av erfarna alternativhandlare. Utöver detta kräver skrivalternativ en betydande summa pengar som Margin som nekar de flesta små detaljhandlare. Huvudfaktorer som bestämmer din inledande handelsnivå De två huvudfaktorerna som bestämmer din initiala handelsnivå är din erfarenhet och ditt nätvärde. Ju mer erfarna en alternativa näringsidkare desto lägre är risken för dig själv och din mäklare. Därför finns det många frågor som hur länge du har handlat och vilken typ av instrument du har handlat i varje riskbedömningsformulär när du öppnar ett options trading-konto. På samma sätt ju ju rikare du är desto mer förluster du har råd att ta och därmed ju lägre risken för dig själv och din alternativmäklare. De flesta alternativa mäklare skulle inte kräva verifiering eller bevis på den information som lämnats och har lett till att en hel del nybörjare gör falska påståenden för att kvalificera sig för en högre alternativkontonhandelnivå. Så här ökar du ditt konto Konton Handelsnivå Först och främst uppgraderar alternativmäklare inte automatiskt kontonivåerna automatiskt. När du tror att du är redo för en högre nivå eller att du tycker att du borde kvalificera dig på en högre nivå, måste du ringa upp din mäklare för att diskutera ärendet med dem. Typiskt skulle din alternativmäklare titta på ditt tidigare handelsregister samt din konto storlek för att avgöra om du ska placeras på en högre handelsnivå. Eftersom nivån på nivån 5 på nivå 5 kräver en mer än en stor fondstorlek för att tillfredsställa marginalkraven borde du kunna diskutera för en nivå 5 kontoplacering så länge du har den typen av pengar på ditt konto, vanligtvis USD200 , 000 och över.